Rozdíl mezi indexovými fondy a vzájemnými fondy
Jak indexové fondy, tak podílové fondy se používají k diverzifikaci portfolia, kde indexové fondy jsou uzavřené fondy, které obecně sledují konkrétní index, aniž by se odchýlily od jeho držení, zatímco podílové fondy jsou otevřené fondy, které jsou aktivně spravovány a odchylují se od svých srovnávací měřítko investováním do rozmanitosti akcií.
Oba fondy jsou zdrojem investic a jsou uloženy při upisování podílových jednotek fondu. Na trhu je mnoho fondů, které mají různé vlastnosti a strategie, a investoři si mohou vybrat z fondů fondu, ze kterého mají investovat.
Na trhu existují různé typy fondů, jako je akciový podílový fond, vzájemný dluhový fond, hybridní podílový fond, indexový fond, fond obchodovaný na burze atd.
Infografika indexových fondů vs podílových fondů
Podívejme se na hlavní rozdíl mezi indexovými fondy a podílovými fondy.
Klíčové rozdíly
Kritický rozdíl mezi nimi je následující -
- Podstatný rozdíl spočívá v tom, že investičním cílem podílových fondů je překročení srovnávacího výnosu trhu nebo jakéhokoli fondu fondu, do kterého investuje podílový fond, zatímco na druhé straně je investičním cílem indexového fondu udržení nebo vyrovnání výnosu srovnávacího indexu, aby například odpovídal návratnosti indexu S&P 500 atd.
- Indexové fondy, které představují investiční mix fondu, jsou obecně automatizované, protože se jedná o investici do přesného typu holdingu jako index, který je stanoven jako srovnávací index fondu. Na druhou stranu je investice podílových fondů většinou aktivní investicí. Naproti tomu podílové fondy sledují společnost nebo podíl různých akcií v tomto odvětví a stahují a investují své podíly do překonání návratnosti trhu.
- Indexové fondy sledují výkonnost indexu, který je stanoven jako měřítko, zatímco podílové fondy sledují výkonnost různých akcií, které drží, a sledují výkonnost svých podílů.
- Podílové fondy jsou většinou otevřené fondy, zatímco indexové fondy jsou uzavřené a obecně mají uzavírací období.
- Indexové fondy nemají velký manažerský tým, protože investice do tohoto fondu je pasivní investování. Výsledkem je, že poplatky, které jsou ztraceny v indexových fondech, nejsou ve srovnání s podílovými fondy, které jsou aktivně spravovány a mají velký investiční tým, v tak vysoké míře návratnosti.
Srovnávací tabulka indexu vs podílových fondů
| Indexové fondy | Podílové fondy | |
| Ve srovnání s podílovými fondy neúčtuje vysoké poplatky. | Účtuje vysoké poplatky za správu v důsledku aktivního investování, obvykle 2% ze spravovaného aktiva. | |
| Historie naznačuje, že návratnost pasivních investic, tj. Překonávají návratnost podílových fondů. | V porovnání s indexovými fondy je lze v praxi snadno porazit a překonat. | |
| Obecně sleduje konkrétní index a neodchyluje jejich držení od tohoto indexu. | Odchyluje se od benchmarku a může investovat do různých akcií, protože aktivně investují a sledují akcie. | |
| Uzavřený | Otevřený | |
| Krátký až střednědobý investiční horizont | Dlouhý investiční horizont je obecně užitečný, pokud se investor rozhodne investovat do těchto fondů. | |
| Investice je do indexu, který nakupuje všechny akcie ve stejném poměru jako index. | Investice jsou do akcií. Investice do akcií nemá pevný podíl a investují do akcií podle výkonnosti společnosti nebo vnitřní hodnoty akcií. | |
| To přináší menší náklady. Při prodeji a nákupu akcií jim nevznikají značné náklady; proto je jejich nákladový poměr menší než u podílových fondů. | To s sebou nese vysoké náklady při nákupu a prodeji akcií, a proto je poměr nákladů fondu značná částka, což také ovlivňuje návratnost fondu. |
Závěrečné myšlenky
To, zda investovat do indexu nebo do podílových fondů, je otázkou investičního cíle investora a záleží také na časovém horizontu a ochotě investora riskovat. Historie však naznačuje, že návratnost indexového fondu překonala zotavení ze vzájemného fondu. Je to hlavně kvůli nákladům a poplatkům za správu, které jsou ve vzájemných fondech značné částky.
V Indii je expozice indexovým fondům ve srovnání s podílovými fondy a také na jiných rozvinutých trzích nižší. Ale ve vyspělých ekonomikách, jako je USA, se indexový fond v poslední době stal významným zdrojem investic a návratnosti a mnoho investorů bylo do tohoto systému nalákáno aktivními fondovými domy. Investiční možnosti by měly být váženy s ohledem na rozpočet. Pro investora, který aktivně hledá finanční aktiva, aby investoval své těžce vydělané peníze, je také důležité povědomí investorů o nových produktech na trhu.
