Co je to kompenzace na skladě?
Akciová kompenzace, nazývaná také akciová kompenzace, označuje odměny, které společnost poskytuje svým zaměstnancům tím, že jim poskytuje majetková práva ve společnosti s motivem sladit zájmy vedení, akcionářů a zaměstnanců společnosti. společnost.
Skladová kompenzace je způsob, jakým společnosti používají k odměňování svých zaměstnanců. Je také známá jako opce na akcie nebo opce na akcie pro zaměstnance (ESOP). Skladové opce jsou dány zaměstnancům, aby si je udrželi nebo přilákali a přiměli je chovat se určitým způsobem tak, aby jejich zájmy byly v souladu se zájmy všech akcionářů společnosti.
Výše uvedený graf porovnává kompenzační akcie založené na akciích jako procento z celkových aktiv tří společností - Facebook, Box Inc a Amazon. Box Inc má nejvyšší kompenzaci na základě akcií jako procento z celkových aktiv na 15,88%. Na druhé straně Amazon a Facebook mají tento poměr na 4,95% a 3,57%.
Vysvětlení kompenzace na základě akcií
Akciové opce umožňují zaměstnancům společnosti nakupovat konkrétní množství akcií za předem stanovenou cenu. Možnosti akcií jsou přiděleny konkrétním zaměstnancům. Akciové opce se liší od ostatních opcí, které mohou investoři nakupovat a prodávat na burzovních platformách, s tím rozdílem, že opce na akcie není k dispozici investorům a není obchodována na burzovních platformách. Jak již bylo zmíněno dříve, akciové opce jsou poskytovány nebo odměňovány konkrétním zaměstnancům společnosti. Jedním z důvodů, proč dát zaměstnancům opci na akcie, je udržet je nebo je přilákat a přimět je, aby se chovali určitými způsoby tak, aby jejich zájmy byly sladěny se zájmy všech akcionářů společnosti.
Zaměstnanec společnosti musí počkat na určité období, než bude moci využít této možnosti k nákupu podílu společnosti za předem stanovenou cenu. Tato čekací doba se také nazývá rozhodné období. Rozhodné období také motivuje zaměstnance, aby zůstal ve společnosti, dokud neskončí rozhodné období.
Dopad kompenzace na základě zásob na výkaz zisku a ztráty
Akciová kompenzace ovlivňuje výkaz zisku a ztráty dvěma způsoby.
# 1 - Snížený čistý příjem
Podívejme se na prohlášení o příjmech na Facebooku. Zde náklady a výdaje zahrnují náklady na náhradu na základě akcií. Tyto náklady snižují čistý příjem.
Také si všimněte, že Facebook poskytl rozpad Stock-based kompenzací zahrnutých do každé položky nákladů a výdajů. Celkově v roce 2016 zahrnoval Facebook akciovou kompenzaci v hodnotě 3 218 milionů dolarů.
zdroj: Facebook 10K Filings
# 2 - Zředěný zisk na akcii
Když vypočítáme Zředěný EPS, vezmeme dopad akciových opcí uplatňovaných držiteli opcí. Při uplatnění opcí na akcie musí společnost vydat nějaké další akcie, aby odškodnila zaměstnance nebo investory, kteří je využili. Z tohoto důvodu se zvyšuje celkový počet akcií v oběhu, což má za následek nižší EPS.
Jak vidíme níže, možnosti akcií zaměstnanců Facebooku zvyšují celkový počet nevyřízených akcií, čímž snižují zisk na akcii.
zdroj: Facebook 10K Filings
Dopadem akciových opcí na výkaz zisku a ztráty je celkově zvýšení nákladů, snížení čistého zisku a zvýšení počtu akcií v oběhu, což má za následek nižší EPS.
Naučte se výpočet dopadu opcí na akcie na zředěný EPS z tohoto podrobného článku - Treasury Stock Method
Dopad na rozvahu
Existuje několik způsobů, jak může společnost kompenzovat své držitele opcí na akcie. Zde pro účely vysvětlení zvážíme následující dva způsoby:
Za prvé - Společnost může zaplatit rozdíl mezi předem stanovenou cenou a cenou v den cvičení.
Za druhé - Společnost má možnost vydat další akcie namísto opcí na akcie nevyřízených v daném roce.
Pokud společnost využije druhou možnost, zvýší splacený kapitál namísto vydání dalších akcií.
Dopad na výkaz peněžních toků
Znovu zvažte dva způsoby kompenzace držitelů opcí na akcie, jak je uvedeno výše. Pokud společnost použije první možnost (vyplacení rozdílu v hotovosti), bude muset ve výkazu peněžních toků zaznamenat odliv hotovosti z finančních činností. Peněžní tok z finančních aktivit bude tedy snížen o stejnou částku jako hotovost na straně aktiv v rozvaze.
Pokud společnost použije druhou možnost vydávání akcií namísto výplaty v hotovosti, nebude to mít žádný dopad na výkaz peněžních toků, protože nedojde k žádnému peněžnímu toku.
Skladové kompenzační video
Související články -
- Peněžní tok z operací
- Příklad jiného komplexního příjmu
- Peněžní tok z investiční činnosti
Závěr
Akciová kompenzace je druh kompenzace, kterou společnosti poskytují svým zaměstnancům ve formě akciových akcií. Tento typ kompenzace je velmi často poskytován začínajícími společnostmi za účelem zablokování jeho vedoucích pracovníků na minimální počet let. Vedoucí pracovníci, kterým je poskytována kompenzační odměna na základě zásob, ji mohou využívat, pouze pokud společnosti slouží po stanovenou dobu.
Nejběžnějším typem kompenzace na základě akcií jsou opce na akcie pro zaměstnance (ESOPS). Tyto možnosti mohou mít daňové dopady v závislosti na tom, zda se jedná o opce na nekvalifikované akcie nebo opce na motivační akcie. Společnosti mohou buď zobrazit náklady spojené s ESOPS ve svých výkazech zisku a ztráty nebo v poznámkách pod čarou.
Pokud jsou náklady a vykázány ve výkazu zisku a ztráty, vede výkon ESOPS zaměstnanci ke snížení EPS. A pokud společnost zaplatí rozdíl mezi cenou akcií a realizační cenou, držiteli opcí, bude to mít za následek snížení vlastního kapitálu a hotovosti v rozvaze a snížení hotovosti z finančních aktivit ve výkazu peněžních toků. A pokud společnost zcela odškodní držitele opcí, pokud jde o další akcie, splacený kapitál se v rozvaze zvýší, aniž by to mělo dopad na výkaz peněžních toků.
