Osvědčení o definici vkladu
Depozitní certifikát (CD) je nástroj peněžního trhu vydávaný bankou za účelem získávání finančních prostředků ze sekundárního peněžního trhu. Vydává se na konkrétní období za pevnou částku peněz s pevnou úrokovou sazbou. Jedná se o dohodu mezi vkladatelem peněz a bankou.
CD je vydáváno v dematerializované podobě. Částku uloženou pro nelze vybrat do doby splatnosti. Pokud je vybrán během funkčního období vkladu, je třeba zaplatit pokutu za předčasný výběr. Při splatnosti bude k dispozici částka jistiny a úroky z ní, a vkladatel musí rozhodnout o akci týkající se splatné částky.
Druhy depozitního certifikátu (CD)
- # 1 - Liquid or "No penalty" CD - Liquid CD umožňuje vkladateli vybrat peníze během funkčního období bez zaplacení jakékoli pokuty za předčasný výběr. Je dostatečně flexibilní, aby přesunul prostředky z jednoho CD na CD s vyšší výplatou. Likvidní vkladový certifikát vyplácí nižší úrok ve srovnání se standardním CD s pevným obdobím.
- # 2 - Bump-Up CD - Bump-Up CD poskytuje výhodu jako tekuté CD. Pokud se úrokové sazby CD zvýší po zakoupení CD, pak Bump-up CD dává možnost přepnout na CD s vysokým úrokem. Pro uplatnění této možnosti musí vkladatel předem informovat banku. Bump up CD také platí nižší úrok ve srovnání se standardním CD
- # 3 - Step-Up CD - Step-up CD pracuje s pravidelně plánovaným zvyšováním úrokové sazby, takže vkladatel nedostává výplatu s nižší úrokovou sazbou, která je pevná v době otevření CD. Zvýšení úrokové sazby se může projevit po šesti měsících, devíti měsících nebo dokonce u jednoho roku v případě dlouhodobého CD.
- # 4 - Brokered CD - Brokered Certificate of Deposit se prodává na makléřských účtech. Toto CD lze zakoupit v různých bankách a lze jej uschovat na jednom místě místo otevření bankovního účtu a nákupu CD. Toto CD nabízí lepší ceny, ale riziko je v tomto srovnání větší než u standardního CD.
- # 5 - Jumbo CD - V Jumbo CD je minimální zůstatek ve srovnání se standardním velmi vysoký. Je bezpečné zaparkovat velkou částku peněz, protože je pojištěna FDIC, a úrokové sazby jsou také vysoké na tomto CD.
Vlastnosti depozitního certifikátu (CD)
- Způsobilost - Plánované Obchodní banky / finanční instituce mohou vystavit vkladové osvědčení. CD vydává banka jednotlivcům, podílovým fondům, svěřenským fondům, společnostem atd.
- Doba splatnosti - CD vydávají plánované komerční banky na období od 7 dnů do jednoho roku. U finančních institucí se období pohybuje od jednoho roku do tří let.
- Přenositelnost - na disky CD, které jsou ve fyzické formě, lze přenést schválením a doručením. CD, která jsou v dematerializované podobě, lze převádět jako jakékoli jiné zaknihované cenné papíry.
- Půjčka proti CD - CD nemají žádnou dobu uzamčení, takže banky proti nim neposkytují půjčky. Banky nemohou ani splatit vkladové certifikáty. Banky musí při emisní ceně CD vzít v úvahu zákonný likvidní poměr (SLR) a poměr hotovostních rezerv (CRR).
Příklady osvědčení o vkladu
Níže jsou uvedeny příklady depozitního certifikátu (CD):
Příklad č. 1
Joe investoval 5 000 $ do CD s bankou s pevnou úrokovou sazbou 5% a splatností do 5 let. Hodnota výnosů a splatnosti CD se počítá takto:
| Vkladové osvědčení | ||
| Rok | Množství | Zájem |
| 0 | 5000 | 0 |
| 1 | 5250 | 250 |
| 2 | 5513 | 263 |
| 3 | 5788 | 276 |
| 4 | 6078 | 289 |
| 5 | 6381 | 304 |
Částka jistiny je tedy 5 000 $ a výtěžek splatnosti je 6 381 $. Výnos na CD po dobu 5 let je 1 381 USD.
Příklad č. 2
Tom investoval 10 000 $ do CD s bankou s pevnou úrokovou sazbou 5% a splatností do 5 let. Rozhodne se vybrat peníze před splatností na konci roku 3. Penále za předčasný výběr je úrok 6 měsíců.
| Vkladové osvědčení | |||
| Rok | Množství | Zájem | Trest za předčasný výběr |
| 0 | 10 000 | 0 | |
| 1 | 10500 | 500 | |
| 2 | 11025 | 525 | |
| 3 | 11576 | 551 | 276 |
V tomto případě je investovaná jistina 10 000 $ a výtěžek splatnosti na konci roku 3 je 11 576 $. Celkové výnosy za období jsou 1 576 USD. Vzhledem k tomu, že Tom vybírá peníze před splatností, musí zaplatit pokutu za předčasný výběr ve výši 276 USD (6měsíční úrok).
Výhody depozitního certifikátu (CD)
- Riziko je u CD menší ve srovnání s jinými nástroji peněžního trhu, jako jsou akcie, obligace atd., Protože uložené peníze jsou u bankéře v bezpečí.
- CD nabízí lepší výnosy z vložené částky než tradiční systémy vkladů.
- Možnosti vkladu po splatnosti jsou vkladateli poskytnuty k použití jejich prostředků, jako je přesunutí CD na nové CD, převod prostředků na jiný účet v této bance nebo výběr peněz splatnosti, které lze převést na jiný bankovní účet nebo šek za peníze.
Nevýhody depozitního certifikátu (CD)
- Nejedná se o likvidní aktivum, protože finanční prostředky jsou blokovány na pevnou dobu a jakýkoli výběr vkladu před dobou splatnosti je možný pouze v případě, že je zaplacena pokuta za předčasný výběr.
- Jeho výnosy jsou za určité období menší než akcie, dluhopisy atd.
- Úroková sazba je pevná a nemění se podle scénáře inflace / trhu a neovlivňuje změny úrokových sazeb během funkčního období.
Závěr
CD je jednou z bezpečných investic s vysokou návratností. Pokud má vkladatel dobré peníze a to se v blízké budoucnosti nepožaduje, pak je možné investovat totéž do CD, protože přináší vyšší úroky než tradiční bankovní vklady a je bezpečnější ve srovnání s ostatními peněžními trhy. nástroje. Blokované peníze lze vybrat také po zaplacení pokuty.
Banky vydávají CD pouze v případě, že se příliv vkladů v bance snižuje, zatímco po půjčkách a úvěrech je vysoká poptávka. CD stojí banku více než tradiční vklady, takže se vydávají, pouze pokud jsou na trhu emise likvidity.
