Soukromý kapitál v Saúdské Arábii
Pokud byste někdy chtěli získat práci v soukromém kapitálu v Saúdské Arábii, jak byste k tomu měli přistupovat? Jak je na tom trh soukromého kapitálu v Saúdské Arábii? Získali byste lepší příležitosti v soukromém kapitálu jinde, pokud žijete v Saúdské Arábii?
Privatizační snaha Saúdské Arábie přilákala mnoho společností v oblasti soukromého kapitálu, včetně KKR. KKR spolu s dalšími regionálními společnostmi hledá příležitosti ze saúdskoarabského vládního plánu na prodej aktiv v hodnotě přibližně 200 miliard dolarů. Investiční banky jako Citigroup již navíc získaly licenci pro investiční bankovnictví a další špičkové investiční banky jako Goldman Sachs, Credit Suisse a JPMorgan hledají plnou bankovní licenci v Saúdské Arábii.
O všech těchto a dalších budeme diskutovat v tomto článku. Pojďme se podívat na sekvenci článku.
V tomto článku budeme hovořit o následujících -
- Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - přehled trhu
- Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - nabízené služby
- Nejlepší soukromé kapitálové společnosti v Saúdské Arábii
- Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - náborový proces
- Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - kultura
- Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - platy
- Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - možnosti opuštění
- Závěr
Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - přehled trhu
Růst trhu PE v Saúdské Arábii brání tři věci. Tyto problémy jsou neodmyslitelnou součástí systému a je velmi těžké z nich vyjít. Proto je trh PE v Saúdské Arábii stále v rané fázi vývoje.
Prvním velkým problémem trhu soukromého kapitálu v Saúdské Arábii je vliv rodinných podniků. Přibližně 95% podniků je založeno na rodině, které není připraveno odevzdat svou kontrolu vnějším silám. Výsledkem je, že pro soukromé kapitálové společnosti v Saúdské Arábii je výrazně těžší proniknout na tento konkrétní trh.
Druhým významným problémem je nedostatek zdravého a kodifikovaného právního systému. Nedostatek strukturovaného právního systému vedl k svévolným soudním rozhodnutím, která investory staví do nejednoznačnosti. Nejsou schopni posoudit, jaké riziko je spojeno s konkrétní investicí; v důsledku toho nejsou připraveni investovat do transakcí.
Třetím velkým úskalím je nedostatek příležitostí k odchodu. Pokud jsou společnosti PE zapojeny do transakce, ve většině případů nejsou schopny najít žádný východ, pokud a kdy je to nutné. V Saúdské Arábii jsou výjezdy IPO, kapitalizované páky a sekundární odkupy vzácné. V důsledku toho je jedinou alternativou obchodování s prodejem. Obchodní prodej je způsob, jak vyprodat sázky korporátním subjektům, které mají vyjít z investice.
Podle 10 -tého výroční zprávě MENAPEA, v roce 2016, pouze 32% z private equity aktivity by byly uskutečnily v Saúdské Arábii. Jedná se o druhé místo v objemu pro celý region MENA, ale je zde obrovský rozdíl oproti prvnímu, SAE (54%).
zdroj: menapea.com
Proč je to relevantní?
Protože v roce 2015 byla Saúdská Arábie na vrcholu tím, že obsadila 34% celého regionu, a SAE byly na třetí pozici s pouhými 24%.
Jen za rok byla rovnice změněna.
Pokud nebudou výše uvedené problémy vyřešeny, bylo by pro Saúdskou Arábii těžší exponenciálně růst a stát se nejlepší destinací v MENA pro trh soukromého kapitálu.
Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - nabízené služby
Na jaké služby soukromých kapitálových společností v Saúdské Arábii se tedy dívají? Lepší je říci, na jaké oblasti se zaměřují, aby se prosadily? Zde jsou čtyři nejdůležitější oblasti soukromoprávních společností v Saúdské Arábii, které se zabývají -
- Získání významných podílů v rodinném podnikání: Toto je hlavní trh v Saúdské Arábii. A soukromé kapitálové společnosti se snaží využít této příležitosti. Je vidět, že mnoho rodin vlastněných v Saúdské Arábii čelí problémům s jejich řízením nebo plánováním nástupnictví. Výsledkem je, že nejsou schopni pracovat se stejnou účinností. Prostřednictvím zkušeností a odborných znalostí těchto soukromých kapitálových společností zkouší cestu úniku nebo zlepšování věcí tím, že ponechávají hlavní podíl investorům soukromého kapitálu nebo se chystají na počáteční veřejnou nabídku (IPO). Pro oba je to výhoda. Na jedné straně bude rodinný podnik fungovat dobře a na druhé straně je to pro soukromé kapitálové společnosti skvělý obchod.
- Získávání partnerství s mezinárodními podniky: Podniky, které mají zájem o vstup do Saúdské Arábie, jim soukromé private equity pomáhají budovat podnikání na saúdskoarabském trhu. Soukromé investiční společnosti pomáhají těmto mezinárodním značkám hledat cílové podniky v Saúdské Arábii a poté zjistit, kolik partnerství mohou za ně získat (často až 100%). Toto je oblast odborných znalostí soukromých kapitálových společností, protože saúdskoarabský trh se stále objevuje a pro mezinárodní podniky existují obrovské příležitosti.
- Získání menšinových podílů ve společnostech s modrým čipem s vyhlídkami na IPO: Soukromé kapitálové společnosti v Saúdské Arábii se chtějí prosadit a chtějí využít každou příležitost, kterou mají před očima. Hledají tedy společnosti s modrým čipem, které se chystají opustit IPO. Tyto soukromé kapitálové společnosti hledají menšinové podíly ve společnostech s modrým čipem a jsou schopny spolupracovat s řídícím týmem společností, do nichž se investuje, a zajistit ve stanoveném časovém období úspěšný odchod z IPO.
- Investice do malých a středních podniků: Stejně jako investice do rodinných podniků jsou malé a střední podniky v Saúdské Arábii skvělým trhem, na který se nyní zaměřují soukromé kapitálové společnosti. Malé a střední podniky, které chtějí růst na místní periferii, dostávají úplnou podporu od těchto soukromých kapitálových společností. K získání pomoci soukromým kapitálovým společnostem by malé a střední podniky měly mít na trhu alespoň 3 roky nepřetržité existence a podniky by měly být škálovatelné. Firmy soukromého kapitálu v Saúdské Arábii spolupracují s vedením těchto malých a středních podniků a zvyšují přidanou hodnotu, aby zlepšily své řídící schopnosti a urychlily strategický výstup.
Nejlepší soukromé kapitálové společnosti v Saúdské Arábii
V Saúdské Arábii existují tři soukromé kapitálové společnosti, o kterých bychom měli vědět. Podívejte se na ně -
- Alkhabeer Capital: Jedná se o jednu z nejvýznamnějších soukromých kapitálových společností v Saúdské Arábii, která nabízí mnoho služeb, jako jsou IPO, SME Finance, fúze a akvizice atd. Společnost byla založena v roce 2008 v Džiddě. webová stránka
- Ithraa Capital LLC: Jedná se o jednu z předních investičních bank v Saúdské Arábii, která má také divizi soukromého kapitálu (výzkum). Společnost byla založena v Rijádu a nabízí různé služby, jako jsou fúze, akvizice, IPO, finanční a podnikové restrukturalizace a soukromé umisťování akcií. webová stránka
- Maceen Capital: Maceen Capital je jednou z nejpopulárnějších soukromých kapitálových společností. Byla založena v roce 2008 v Rijádu. Nabízí také služby modelování a oceňování, finanční kontroly, restrukturalizace a slučování a akvizice. webová stránka
- Jadwa Investments: Jadwa spolu se svými investory investovala více než 5,4 miliardy SAR do 10 transakcí soukromého kapitálu. webová stránka
Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - náborový proces
Proces náboru v Saúdské Arábii se liší od procesu získávání zdrojů ve Velké Británii a USA. Vzhledem k tomu, že saúdskoarabský trh soukromého kapitálu stále vzniká, je vstup do soukromého kapitálu stále snazší. Co byste tedy udělali, chcete se dostat na trh private equity v Saúdské Arábii?
Zde je postup krok za krokem, který vám pomůže začít -
- Sourcing od univerzit a institutů: Vzhledem k tomu, že trh soukromého kapitálu je ve srovnání s ostatními částmi světa velmi malý, je hlavním zdrojem náboru univerzity a instituty. Existují však i jiné způsoby, kterými se kandidáti dostávají do soukromých kapitálových společností.
- Přihlášením online přímo: Pokud nemáte to štěstí, že vás někdo z vaší univerzity vybere, možná budete muset jít přímou cestou. Vše, co musíte udělat, je přejít na web konkrétní soukromé kapitálové společnosti, vyhledat stránku „kariéra“ a podat žádost online podle uvedených pokynů. Ve většině případů, pokud můžete poslat skvělý životopis (napsaný v jazycích soukromého kapitálu) a průvodní dopis, můžete / nemusíte projít. Víte, kolik životopisů denně projde HR! A ze všeho pouze 5–10% životopisů se dostane do užšího výběru pro předběžné kolo („fitment“ rozhovor).
- Síla v síti: To je nejdůležitější věc, kterou musíte udělat, pokud se chcete dostat před křivku. Síť co nejvíce. Získejte seznam lidí, kteří studovali na vaší vysoké škole, zjistěte, kolik funguje v soukromém kapitálu, získejte jejich kontaktní údaje a přímo je kontaktujte. Mnozí na vás nebudou reagovat, ale jen málo z nich. A i když málokdo, dostanete pár pohovorů nebo několik stáží. Nikdy nenechte tyto příležitosti jít. Vydejte se na pár stáží (letní stáže jsou populární v Saúdské Arábii) v prvotřídních firmách. A bez ohledu na to, jaké rozhovory absolvujete, ujistěte se, že jste na všechny tyto rozhovory důkladně připraveni.
- Styl rozhovorů: V Saúdské Arábii je přijímána personální agentura, která najímá dobré soukromé investiční kandidáty pro soukromé kapitálové společnosti. Tyto personální agentury procházejí areály a vybírají velké talenty. A také hledají kandidáty venku. Bez ohledu na to, první kolo je vždy „rozhovor s fitmentem“. Toto první kolo provádějí personální agentury, aby zjistily, zda se kandidát hodí pro konkrétní tým. Pokud ano, probíhá druhé kolo s partnerem a právním zástupcem. Pokud toto kolo dokážete vymazat, proběhlo by další kolo, obvykle poslední kolo. V posledním kole s vámi pohovorí MD a HR společnosti a najdou nejlepší kandidáta ze všech.
Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - kultura
Jelikož je celé prostředí v Saúdské Arábii jiné, pracovní kultura je také docela odlišná.
O kultuře práce je třeba mluvit dvě věci.
- Zaprvé, lidé v soukromých kapitálových společnostech nejsou tak přitlačeni k fondům, jako je Velká Británie nebo USA. Při zacházení s klienty postupují pomalu a klienti jsou také v pořádku. Zřídka tedy lidé pracují více než 100 hodin v soukromých kapitálových společnostech. Pracují běžně a udržují zdravou rovnováhu mezi pracovním a soukromým životem, což jim pomáhá vyhradit velkou část času pro rodinu. Za normálních okolností byste dostali 52 dní prázdnin za rok a během svátečního období můžete pracovat půl dne, protože většina vašich klientů by byla mimo kancelář. 95% podniků v Saúdské Arábii jsou rodinné podniky. Takže i v obchodním scénáři si lidé váží vztahů nad technickými dovednostmi.
- Zadruhé, v soukromých kapitálových společnostech v Saúdské Arábii získáte v dnešní době velkou rozmanitost. Lidé patří z různých zemí a společně pracují jako tým, aby zajistili optimální úspěch.
Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - platy
V této části se podíváme na podrobnosti platů profesionálů v oblasti private equity v roce 2014. Tyto údaje nám pomohou pochopit, jaké by mohly být budoucí platy profesionálů v oblasti private equity v Saúdské Arábii.
V roce 2014 společnost Arab World Careers provedla studii, jejímž výsledkem byla řada údajů různých odborníků. Zvýrazníme část odměn profesionálů v oblasti soukromého kapitálu a investičního bankovnictví na všech úrovních.
zdroj: optimálníhrgroup.com
Výše uvedený průvodce platem nezahrnuje výkonnostní bonus. Z výše uvedeného seznamu je zřejmé, že základní kompenzace není tak vysoká jako ve Velké Británii nebo USA. Pokud však vezmeme v úvahu, že celý příjem je osvobozen od daně (žádná daň z příjmu, žádná daň z prodeje, žádná DPH), pak je kompenzace celkem dobrá.
Bonusová kompenzace závisí na výkonu. Pokud tedy můžete podávat dobrý výkon, byli byste schopni přinést statné odškodnění a nemusíte platit daně. Ale pokud jste v USA, váš plat by nebyl zcela osvobozen od daně.
Soukromý kapitál v Saúdské Arábii - možnosti opuštění
Ve skutečných scénářích jen málo lidí v Saúdské Arábii pracuje v soukromém kapitálu. Ale lidé, kteří to dělají, jsou docela spokojení se svou prací, pracovní dobou a kompenzací. Výsledkem je, že lidé jen zřídka myslí na možnosti odchodu.
Ale když to lidé dělají, obvykle existují tři možnosti.
- Profesionálové v oblasti private equity jdou do společností s rizikovým kapitálem. V Saúdské Arábii existuje mnoho firem s rizikovým kapitálem a odborníci v oboru PE by rádi prozkoumali různé příležitosti.
- Nebo jdou na zajišťovací fondy / investiční bankovnictví. Investiční bankovnictví si v Saúdské Arábii vede docela dobře a v Saúdské Arábii přichází také spousta zahraničních bank, aby získaly příležitosti.
- Poslední možností je, že se přesouvají ze Saúdské Arábie a odcházejí do jiných zemí, jako je Velká Británie nebo USA, aby zdokonalili své technické dovednosti a získali lepší kariérní vyhlídky.
Závěr
Pokud se chystáte do Velké Británie, USA a dokonce do Dubaje, bylo by vám lépe v soukromém kapitálu. Saúdská Arábie je z hlediska soukromého kapitálu stále kojencem a pro sektor soukromého kapitálu existuje obrovská příležitost k růstu. Můžeme očekávat, že v příštím desetiletí přijde s několika skvělými dohodami o soukromém kapitálu.
Další články, které by se vám mohly líbit -
- Soukromý kapitál ve Francii
- Investiční bankovnictví v Irsku
- Investiční bankovnictví v Saúdské Arábii
- Druhy alternativních investic
- Soukromý kapitál v Jižní Africe
